Kredietwaardigheid

Kredietwaardigheid is een term die je vaak hoort als het over de bank of over bedrijven gaat. Maar wat is kredietwaardigheid? Eenvoudig gezegd is kredietwaardigheid de mate waarin een onderneming of persoon in staat wordt geacht om aan haar financiële verplichtingen te voldoen. Met andere woorden: hoe waarschijnlijk is het dat een bedrijf of persoon haar leningen, crediteuren en andere schulden terugbetaalt? Een bedrijf met een groot eigen vermogen heeft bijvoorbeeld een betere kredietwaardigheid dan een bedrijf met een laag of negatief eigen vermogen.

Waarom is kredietwaardigheid belangrijk?
Voor ondernemers is kredietwaardigheid van groot belang. Het bepaalt je leencapaciteit bij de bank, maar ook je limiet die een kredietverzekeringsmaatschappij op jouw bedrijf geeft en daarmee de bereidheid van leveranciers om op rekening te leveren. Met een goede kredietwaardigheid onderneem je sneller en eenvoudiger, een slechte kredietwaardigheid kan juist obstakels vormen. Een voorbeeld: een bedrijf met een hoge kredietwaardigheid kan snel haar facturen betalen waardoor ze interessante inkoopkortingen kan bedingen. Daarnaast kan ze voor investeringen (een deel) eigen geld inleggen. Dit maakt de financiering vaak eenvoudiger. Bedrijven met een slechte kredietwaardigheid (denk bijvoorbeeld aan de failliete retailorganisaties CoolCat en Big Bazaar) ervaren veel problemen doordat men bijvoorbeeld moet vooruitbetalen, belastingschulden die zich opstapelen, medewerkers die weglopen omdat ze regelmatig hun salaris (te) laat betaald krijgen etc. Als bedrijf kom je in een negatieve spiraal die moeilijk te doorbreken is.

Een bank voert ook een kredietcheck uit. Al jaren gebruikt zij naast de jaarcijfers van de klant ook data die rechtstreeks vanaf de rekening-courant te ontsluiten is. Denk hierbij aan het percentage benutting van de kredietlimiet, maar ook het aantal transacties, het aantal dagen zonder transacties, overstanden, achterstanden, gemiddeld saldo etc. Tegenwoordig analyseren steeds meer financiers ook de rekeninginformatie van nieuwe klanten. Daarin kijken ze naar de totaalomzet over de rekening, concentratie van klanten en leveranciers, achterstanden bij de belastingdienst, disputen, andere financiers etc. Een bank drukt de kredietwaardigheid uit in een zogenaamde Probability of Default rating (PD-rating). Dat is een maatstaf die wordt gebruikt om de waarschijnlijkheid te beoordelen dat een lener binnen een bepaalde tijdsperiode, meestal één jaar, in gebreke blijft bij het terugbetalen van een lening of krediet. Zij gebruiken hiervoor geavanceerde modellen waarin betaaldata, gegevens uit de jaarrekening, ontwikkelingen in de sector maar ook meer subjectieve factoren door analisten als bijvoorbeeld wisseling van de accountant, het niet behalen van eerder afgegeven prognoses, negatieve aandacht in de pers (bad press) of andere signalen verwerkt worden.

Uitkomst van een krediettoets
De uitkomst van een krediettoets kan per bank/ aanbieder verschillen maar komt in grote lijnen overeen. Meestal is het een score onderbouwt door een rapport. Een hoge kredietwaardigheid betekent dat het risico op wanbetaling laag is, een lage kredietwaardigheid wijst op een hoger risico. Zoals eerder aangegeven heeft de kredietwaardigheid van jouw bedrijf invloed op de hoogte van eventueel af te geven kredietlimieten bij leveranciers.
De uitkomst van de krediettoets door een bank is een rating die een belangrijke rol speelt in het wel/ of niet verkrijgen van een financiering, de hoogte van je financiering en de hoogte van je rentetarief.
Als de uitkomst negatief is loop je als bedrijf het risico dat je moet vooruitbetalen bij je leverancier of geen financiering krijgt. Gelukkig zijn er manieren om je kredietwaardigheid te verbeteren. Veelal begint dat met een goed betaalgedrag, dus het op tijd betalen van je rekeningen. Daarnaast zijn er soms mogelijkheden om je kredietwaardigheid te verhogen door de holding (deels) garant te laten staan. Ook is een adequate en actuele financiële administratie van belang zodat je de bank of het handelsinformatiebedrijf kunt voorzien van de meest recente informatie.